Un vieil ermite, qui vit avec sa fille Dione (Taryn Power) sur une île lointaine, s'avère être le seul à connaître un moyen de sauver le prince. Mais dans ce voyage périlleux, Sindbad n'est pas seul.

Sinbad, le marin, rentre à Bagdad avec Parisa, sa jolie fiancée. En chemin, sur une île, il sauve le magicien Sokurah des griffes d'un cyclope qu dérobe cependant la lanterne magique du sorcier. Celui ...